摘要
自2013年对外开放以来，新三板市场的规模不断扩大。随着挂牌企业数量不断增加，尚未成熟的新三板市场逐渐出现了诸多问题。众多问题中，财务舞弊问题因涉及金额大、性质恶劣等特点已成为新三板市场中最主要的问题之一。纵观学术界可以发现，国内对财务舞弊问题的研究主要集中于主板、中小板和创业板，对新三板的财务舞弊问题探究比较少。 从监管机构的立场出发，文章运用文献研究法、案例分析法和比较分析法等研究方法对新三板市场财务舞弊的识别与防范问题进行研究，并以参仙源为研究对象识别出财务舞弊的迹象，并提出防范措施。新三板市场开放时间短，对其展开研究的意义非比寻常。同时，参仙源是新三板市场中因财务舞弊被证监会处罚的第一个案例，该案例对新三板市场财务舞弊问题的研究具有代表意义。 文章的内容主要有以下三个部分：第一个是主要介绍财务舞弊识别方法之一的定性识别法，详细说明该方法的具体操作过程。第二个为基于定性识别法，从财务分析和基于GONE理论的非财务分析识别出参仙源财务舞弊的存在与否。在财务分析过程中，通过横向、纵向比较2012年至2016年参仙源的各项财务指标，识别出公司财务指标的异常变动。在非财务分析过程中，利用GONE理论的动因分析探究参仙源财务舞弊的根本原因，以进一步佐证该公司的财务舞弊行为。并且，根据证监会的处罚决定分析该公司的财务舞弊手段。第三个是基于监管机构的角度，从使挂牌企业不想舞弊、不能舞弊、不敢舞弊三个方面提出针对新三板市场财务舞弊行为的防范措施。
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