摘要
伴随着工业化进程加速，全球碳排放量倍数级上升，人们的环保意识也随之加强，各国政府出台的环境规制工具越来越丰富，学者们对环境规制与企业技术创新之间的关系进行了大量研究，主要形成了两大理论学派，新古典经济理论认为环境规制会抑制企业技术创新，环境政策监管措施提高企业治污成本，增加企业负担，降低企业经济效益，继而挤出创新投入，抑制企业创新。以波特为代表的“波特假说”认为环境规制可以促进企业技术创新，当环境规制带来的额外治污成本较高时，市场组织的趋利性会促使企业进行技术创新，以弥补额外环境成本，并使企业以技术先发优势在市场中获利。 本文在理论上支持波特假说理论。新古典经济理论的观点是从静态视角下分析环境规制与技术创新之间的关系，在短期内环境规制必然会提高生产成本，挤出技术创新资金；但是“波特假说”理论派的观点是从动态视角下分析环境规制与技术创新之间的关系，在长期中环境规制虽然会提高生产成本，但是企业管理者并不会做出当下的最优决策，而是基于长期发展角度进行技术创新，以规避未来的大部分环境治理成本，碳排放交易政策属于长期规划中的环境治理政策，那么参与企业必然会追求长期发展的最优决策。同时新古典经济理论的支持者多数是对控制型环境规制手段进行研究，控制型环境规制手段促使企业进行环境治理的路径多为提高企业的治理成本，逻辑上必然会抑制企业创新，碳排放交易属于市场型环境规制工具，其影响企业环境治理行为主要是通过市场调节作用实现，企业可以通过技术创新在碳交易市场中获利，那么趋利型组织必然会有内在动力进行技术创新。 本文的实证检验也支持了“波特假说”，认为环境规制会促进企业技术创新。本文构建多期PSM-DID模型，利用2009-2020年上市公司数据来探讨碳排放交易政策对企业绿色技术创新的影响，其次进一步探索不同的碳配额分配方式对创新效应的影响有何不同，同时还关注了碳排放交易政策对不同 性质企业的影响有何不同，以及对创新质量的异质性影响，最后得出本文的研究结论：1.碳排放交易政策可以激励企业绿色技术创新。2.按照基准制分配初始配额，使得碳排放交易政策对企业绿色创新的促进作用更强。3.碳排放交易政策对国有企业绿色技术创新的促进作用更强。4.碳交易政策更能影响企业进行高质量创新。 本文的创新之一在于相较于前人的研究，区分了绿色技术创新和非绿色技术创新，因为碳排放交易政策对绿色技术创新的影响更为直接。本文的创新之二在于前人基于历史分配法研究碳排放交易政策对企业技术创新的影响，本文则研究了有偿分配和无偿分配两种不同的碳配额分配方式下，碳排放交易政策对绿色技术创新的影响有何不同。本文的创新之三在于为以往研究未进行创新质量区分，本文将专利类型进行高质量创新与低质量创新的区分，探究碳排放交易对绿色技术创新质量的影响有何不同。
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