首页|沪深300股指期货对现货市场的影响研究

沪深300股指期货对现货市场的影响研究

扫码查看
原文链接
  • NETL
  • NSTL
  • 万方数据
  • 维普
在以往利用新兴的广义自回归得分(Generalized Autoregressive Score,GAS)模型得到沪深300股指期货推出前后指数收益率波动性的实证研究基础上,进一步基于传统的条件异方差GARCH模型,探讨股指期货对现货市场的影响,并将之与已有基于GAS模型的实证结果进行综合比较.实证结果表明股指期货推出后现货市场收益率波动性趋缓,证实了沪深300股指期货对现货市场的积极作用,同时GAS模型较GARCH模型对捕捉波动更敏感,能更好地拟合现货市场的波动性.

沈银芳、严鑫

展开 >

浙江财经大学数据科学学院,浙江 杭州 310018

沪深300股指期货 沪深300指数 GAS GARCH

浙江省自然科学青年基金资助项目浙江省哲学社会科学规划课题2018浙江省统计研究重点课题

LQ14G01000717NDJC17118TJZZ13

2018

经贸实践
浙江省经济贸易委员会

经贸实践

ISSN：1671-3494
年,卷(期)：2018.(22)
  • 1
  • 3